??銀行理財(cái)是百姓打理“錢袋子”的重要渠道。2024年，銀行理財(cái)市場有哪些新變化？對(duì)你我的投資理財(cái)有哪些影響？銀行業(yè)理財(cái)?shù)怯浲泄苤行娜涨鞍l(fā)布《中國銀行業(yè)理財(cái)市場年度報(bào)告（2024年）》，讓我們來了解一下。
??變化一：穩(wěn)中有升 存續(xù)規(guī)模升至近30萬億元
??報(bào)告顯示，截至2024年末，全國共有218家銀行機(jī)構(gòu)和31家理財(cái)公司有存續(xù)的理財(cái)產(chǎn)品，共存續(xù)產(chǎn)品4.03萬只，較年初增加1.23%；存續(xù)規(guī)模29.95萬億元，較年初增加11.75%。
??透過數(shù)據(jù)可以看出，經(jīng)過前幾年的市場承壓、規(guī)模下滑，銀行理財(cái)市場的吸引力正在逐步回升，成為居民資產(chǎn)配置的重要選擇。
??投資者數(shù)量的增長也直觀體現(xiàn)了這一點(diǎn)。數(shù)據(jù)顯示，截至2024年末，持有理財(cái)產(chǎn)品的投資者數(shù)量達(dá)1.25億個(gè)，較年初增長9.88%。其中，個(gè)人投資者數(shù)量較年初新增1097萬個(gè)，機(jī)構(gòu)投資者數(shù)量較年初新增29萬個(gè)。
??專家表示，在存款利率下行的背景下，銀行理財(cái)產(chǎn)品憑借其較低的風(fēng)險(xiǎn)和相對(duì)穩(wěn)定的收益獲得了百姓青睞。理財(cái)公司推出的降低產(chǎn)品費(fèi)率、延長交易時(shí)間等舉措，也提高了理財(cái)產(chǎn)品的吸引力。
??報(bào)告顯示，2024年，理財(cái)產(chǎn)品累計(jì)為投資者創(chuàng)造收益7099億元，較上年同期增長1.69%。2024年，理財(cái)產(chǎn)品平均收益率為2.65%。
??變化二：結(jié)構(gòu)優(yōu)化 凈值型產(chǎn)品占比上升
??自2018年資管新規(guī)實(shí)施以來，打破剛性兌付、實(shí)現(xiàn)凈值化轉(zhuǎn)型，成為銀行理財(cái)業(yè)務(wù)最重要的發(fā)展趨勢(shì)。
??報(bào)告顯示，截至2024年末，凈值型理財(cái)產(chǎn)品存續(xù)規(guī)模29.50萬億元，占比為98.50%，較年初增加1.57個(gè)百分點(diǎn)。
??從產(chǎn)品期限看，2024年，新發(fā)封閉式理財(cái)產(chǎn)品加權(quán)平均期限在284至392天之間，為市場提供了長期穩(wěn)定的資金來源。截至2024年末，1年以上的封閉式產(chǎn)品存續(xù)規(guī)模占全部封閉式產(chǎn)品的比例為67.15%，較年初增加0.13個(gè)百分點(diǎn)。
??專家表示，1年期以上封閉式產(chǎn)品有助于理財(cái)公司更好開展長期投資，為實(shí)體經(jīng)濟(jì)提供長期資金支持，也有助于為投資者創(chuàng)造長期收益。
??變化三：更趨保守 中低風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品占比超九成
??透過報(bào)告可以看出，2024年，理財(cái)市場整體投資偏好更趨保守，中低風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品占比上升。
??從風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)看，截至2024年末，風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)為二級(jí)（中低）及以下的理財(cái)產(chǎn)品存續(xù)規(guī)模為28.66萬億元，占全部理財(cái)產(chǎn)品存續(xù)規(guī)模的比例為95.69%，較年初增加2.89個(gè)百分點(diǎn)；風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)為四級(jí)（中高）及以上的理財(cái)產(chǎn)品存續(xù)規(guī)模為0.08萬億元，占全部理財(cái)產(chǎn)品存續(xù)規(guī)模的比例為0.27%。
??截至2024年末，持有理財(cái)產(chǎn)品的個(gè)人投資者數(shù)量最多的是風(fēng)險(xiǎn)偏好為二級(jí)（穩(wěn)健型）的投資者，占比33.83%。
??這從存續(xù)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)也可以看出：固定收益類產(chǎn)品依然最受歡迎。
??報(bào)告顯示，截至2024年末，固定收益類產(chǎn)品存續(xù)規(guī)模為29.15萬億元，占全部理財(cái)產(chǎn)品存續(xù)規(guī)模的比例達(dá)97.33%，較年初增加0.99個(gè)百分點(diǎn)；混合類產(chǎn)品存續(xù)規(guī)模為0.73萬億元，占比為2.44%，較年初減少0.77個(gè)百分點(diǎn)；權(quán)益類產(chǎn)品和商品及金融衍生品類產(chǎn)品的存續(xù)規(guī)模相對(duì)較小，分別為0.06萬億元和0.01萬億元。
??變化四：轉(zhuǎn)型發(fā)展 理財(cái)公司市場份額持續(xù)提升
??雖然我們習(xí)慣稱之為“銀行理財(cái)”，但很多理財(cái)產(chǎn)品已經(jīng)不是銀行發(fā)行，而是由銀行旗下的理財(cái)公司發(fā)行。
??由獨(dú)立法人機(jī)構(gòu)開展資管業(yè)務(wù)是國際通行的做法。自2019年6月我國首家銀行理財(cái)公司正式開業(yè)以來，理財(cái)業(yè)務(wù)告別銀行主導(dǎo)模式，進(jìn)入公司化運(yùn)作新時(shí)期。截至2024年末，已設(shè)立的理財(cái)公司共32家。
??報(bào)告顯示，理財(cái)公司的市場份額在持續(xù)提升。截至2024年末，理財(cái)公司存續(xù)產(chǎn)品只數(shù)達(dá)2.43萬只，存續(xù)規(guī)模26.31萬億元，較年初增加17.09%，占全市場的比例達(dá)到87.85%。
??專家表示，當(dāng)前，銀行理財(cái)?shù)氖袌鲂枨筝^為旺盛，理財(cái)公司要不斷創(chuàng)新產(chǎn)品與服務(wù)，提高投研能力和專業(yè)水平，滿足百姓多元化差異化的投資理財(cái)需求。（記者李延霞）
